Еншілес шаруашылық серіктестіктің инвестициясының есебі
Мазмұны
Кіріспе --------------------------------------------------------------------------------------3
Ι. Қаржылық инвестициялар және оларды бағалау
1.1 Қысқа мерзімді инвестицияның құнын анықтау.--------------------------5
1.2 Шартты бағалы қағаздардың құнын анықтау.------------------------------8
1.3 Акцияның ағымдағы құнын анықтау.----------------------------------------11
ΙΙ. Инвестицияларды бухгалтерлік есепке алу ерекшеліктері
2.1 Бірлесіп бақыланатын шаруашылық серіктестіктің инвестициялық есебі------------------------------------------------------------------------------------------ 15
2.2 Тәуелді шаруашылық серіктестіктің инвестициялық есебі----------- 16
2.3 Еншілес шаруашылық серіктестіктің инвестициялық есебі--------- 19
ΙΙΙ. Инвестицияларды қайта бағалау және оларды
3.1 Инвестицияларды мүліктік түгелдеу--------------------------------------- 20
3.2 Есеп беруде инвестицияларды ашып көрсету---------------------------
Қорытынды----------------------------------------------------------------------------- 25
Кіріспе
Инвестициялар деп өнеркәсіптің, құрылыстың ауылшаруашылығының
және экономиканың басқа да
түрінде салынып, жұмсалатын шығындарының жиынтығын
Инвестициялық кызметтің мақсаты – түпкі нәтижесінде
табыс немесе процент алу болып
Инвестиция – эконмиканы дамудың тұрақты
қалыптастыруды, ғылыми – техникалық прогресстің жетістіктерін
инфрақұлымды дамытуды көздейтін басты фактор.
Инвестицияны дамытуда кәсіпорындарды қаржыландыратын және ұзақ
мерзімге несие беретін мамандырылған
акционерлік қоғамдардың акцияларынан құрылған
ерекше роль атқарады. Сөйтіп,
салалары мен кәсіпорындарына капиталдың
Түптеп келгенде, инвестициялардың мақсаты – жаңа
алдыңғы қатарлы техниканы және ноу-хауды
сапалы тауарлармен толтыру және қолайлы
тауар өндірушілерді мемлекеттік қолдау және
бағытталған және импортты алмастырушы өндірістерді
Республикасының шикізат көздерін тиімді
қазіргі заманғы менеджмент пен маркетингтің
жұмыс орындарын құру; жергілікті мамандардың
енгізу, олардың біліктілік деңгейін көтеру;
қамтамасыз ету; қоршаған табиғат
I. Қаржылық инвестициялар және
әдістері
1.1. Қысқа мерзімді инвестициялардың
Әрбір шаруашылықты жүргізуші субъект ағымдағы (нарықтық) құн
бойынша қысқа мерзімді қаржылық инвестицияларды есепке алуға
Бұл кезде, есеп саясаты нарық жағдайының
құнының кезеңдік өзгерісімен бірге қарастырылады.
иеленгендегі алынған қаржылық инвестициялары листингтік биржаның
қорынаенгізілген болса, онда олардың құнын кез келген кезде
қиынға соқпайды. Керісінше жағдайда, қаржылық инвестициялар қор
биржасында түзетіліп жазылмаса, онда нарықтық құнына
есептеулерді жүргізе отырып, иеленген қаржылық
табыстылығына байлансты анықтауға болады.
Табыстың тіркелген (фиксаждалған) деңгейі бар облигациялардың
құнын анықтау. Облигация құны
ның құны ретінде қарастырылуы мүмкін.
дық табыс төлемі және оның
үшін мынадай теңдік пайдаланылады:
C
P = ———— + ———— +.
(l + k)
Мұндағы: P – облигацияның ағымдағы құны;
C - жыл сайынғы төлеуге жататын номиналдық
табыстың пайызы;
k - жабылу мерзіміне дейінгі алынатын табыс;
n - облигацияны өтеу (жабылу) мерзіміне дейінгі
мерзімі.
Облигациялардың басым бөлігі бойынша проценттер жылына бір
рет емес, екі рет төленеді.Соның нәтижесінде теңдікті былай
болады:
C/2
p = ———— + ———— + . .
(l+k/2)
Мысал. Субъект өзінің есеп саясатында
жабу мерзіміне дейін алынатын табысы - 25% (облигациялар
номиналдық проценттік табысы – 154 теңге құраған (140×11%),
облигациялардың жабылуына дейінгі мерзімі – 5 жыл (6-1).
Бұл жағдайларда облигациялардың нарықтық құнының формуласы
мына түрде көрінеді:
77
P = ———— + ————
(1-0,125) (1+0,125)²
Осыдан p = 871,9 теңге болған.
25% бойынша жыл сайынғы төлемдердің 5 жылға арналған
Шартты бағалы қағаздардың құнын анықтау
Шартты бағалы қағаздар - яғни, бұл опциондар,
Опцион – опциондық контратінің нәтижесі болып табылатын бағалы
Опциондық шарт (контракті) жасалынған ұсыныты ескрілген мерзімі ішінде
Варрант – бұл негізгі бағалы қағаздарды шығарумен қатар
Варрант белгілі бір акциялар саны бойынша белгілі бір
акцияларды сатып алуға болады, онда варрант бағасы:
Цв= ( p - Π )× V,
Мұндағы Цв – варрант құны.
Акциялардың нарықтық бағаларының әрбір өзгерісі кезінде варранттың ағымдағы
Опцион – бұл бағалы қағаз, белгіленген мерзімде белгілі
Опционның ағымдағы құнын мына формула бойынша анықтайды:
Цο = ( р – П )
Мұндағы :
р – контракт біткен күніндегі акцияның бағасы;
П – опциондық контракт жасалған кездегі акцияның бағасы;
к - опциондық контракт бойынша акцияның сомасы;
S – опционның сатылатын бағасы
Егер де акцияның нарықтық бағасы өзгерсе, опционның ағымдағы
Акцияның ағымдағы құнын анықтау
Акцияның әрекет ету мерзімі шектелмейтіндіктен, жыл сайынғы алынатын
Д
Цª = ——
Кі
Мұндағы :
Цª - акцияның құны;
Κі – пайыздық мөлшерлемесі
Акцияның нарықтық құны әртүрлі әдіспен бағаланады және онда
Д
Ρак = Х × —— +
К
Мұндағы:
Ρак - акцияның нарықтағықұны;
Х - жоғары дивиденд алуға ниет
У - акцияның бағамдық құнының өсетіндігін көздейтін
Ц3 -бұрындары сатылып кеткен акциялардың бағасы.
Акцияның нарықтық бағасын шығарған кезде х пен у
Акцияның ағымдағы құнын есептейтін әрі танылған моделі қалыптасқан
Дегенмен де, акцияның нарықтық бағасын болашақта күтілетін дивидендтер
∞ Дt
Рак = ∑ ——
t=1 (l + К ) t
Мұндағы:
Дt – кезең үшін күтілетін дивиденд;
к – акция бойынша қажетті табыс деңгейі;
∑ - 1 ден ∞ дейін кезең ішінде
Рак - акцияның нарықтық құны.
Егер инвестор акцияны бір жыл ұстап акцияның құнын
Д + Рак (1 + n)
Рак = ———————— немесе
1 + і
Мұндағы :
Д – жыл соңына күтілетін дивиденд;
n - жыл бойындағы акцияның
і - дисконттық мөлшерлемесі (күтілетін дивидендті
Мысалы, кәсіпорын өткен жылы акцияға өз пайдасынан 1
Д
Рак = ——— = ————— =
і – n
Қазіргі жағдайда, бағалы қағаздың ағымдағы құнын анықтаған кезде
Шын мәнінде жылдық табыс (Кр), былайша анықталады:
1 + Кn
Кр + 1= ——— немесе Кр
1 + Һ
Мұндағы:
Кn – жылдық номиналдықі (аталуы) мөлшерлемесі.
ΙΙ. Инвестицияларды бухгалтерлік есепке алу ерекшеліктері
2. 1. Бірлесіп бақыланатын шаруашылық серіктестіктің инвестициясының есебі.
Бірлесіп бақыланатын шаруашылық серіктестіктің инвестицияны жүзеге асыруы –
Бірлесіп бақыланатын заңды тұлғалар активтерді бірігіп алып, жасалған
бірлесіп бақылайтын өндіріс;
бірлесіп бақылайтын активтер.
Бірлесіп бақылайтын өндіріс – заңды тұлғаны құрмай
қатысушылар өздерінің жалпы шаруашылық мақсатына жету үшін активтерді
Әрбір қатысушы бірлесіп бақыланатын өндіріс бойынша өзіне тиесілі
Бірлесіп бақылайтын активтер – жалпы мақсат үшін алынғаннемесе
2.2 Тәуелді шаруашылық серіктестіктердің инветициялық есебі.
Тәуелді серіктестік инвесторлардың едәуір ықпал етуінде болады және
үлестік қатысу әдісі;
құндық әдіс (немесе құн әдісі)
Үлестік қатысу әдісі – инвестицияларды иеленген мезетте сатып
Тәуелді шаруашылық серіктестігінің жинақталған таза табысының жалпы сомасынан
Егер де инвестордың салған инвестициясының баланстық құны тәуелді
Тәуелді шаруашылық серіктестігінің активтерінің қайта бағалануына байланысты инвестордың
Инвестор өзінің тәуелді шаруашылық серіктестігінің таза табысында үлестік
Егер де тәуелді серіктестіктіңактивтері қайта бағаласа, онда олардың
Құн әдісі – инвестицияны алу кезінде сатып алу
Инвестиция сатып алу құны бойынша есептелінеді, егер де
қатаң ұзақ мерзімді шектеулі жағдайында әрекет ететін болса,
Егер де дивиденд инвестицияны алғанға дейін алынса, онда
2.3 Еншілес шаруашылық серіктестіктің инвестициясының есебі.
Еншілес шаруашылық серіктестік - негізгі серіктестіктің
үлестік қатысу әдісі;
ұзақ мерзімді инвестицияны есептеу әдісі.
Негізгі серіктестік өзінің еншілес серіктестігіне инвестийиясын бөліп, біріктірілген
егер де еншілес серіктестік жақын келешекте сату
егер де еншілес серіктестік ұзақ мерзімді қатаң шектелген
Негізгі серіктестіктің біріктірілген (консолидалынған) есебіне енбей
ΙΙΙ. Инвестицияларды қайта бағалау және оларды қаржылық есеп
3. 1 Инвестицияларды мүліктік түгелдеу.
Түгелдеу басқа кәсіпорындарға берілген заемдарды, басқа
Құнды қағаздардың (акциялар, облигациялар, чектер, вексельдер, коносаменттер және
Құнды қағаздарды кәсіпорында сақтаған кезде кәсіпорынның басшысы белгіленген
Құнды қағаздарды мүліктік түгелдеу жекелеген эмитенттер бойынша актіде
Банкке немесе депозитарийға (құнды қағаздарды сақтайтын арнайы орын)
Кәсіпорынға тиісті құ қағаздарды мүліктік түгелдеу кезінде олардың
Ел ішіндегі және шетелдәгі құрылған басқа кәсіпорындардың жарғылық
Қаржылық инвестицияларды мүліктік түгелдеу нәтижелері құндылықтар мен
Егер мүліктік түгелдеу кезінде әртүрлі дебиторлармен және
Мүліктік түгелдеу кезінде банкрот болып жарияланған немесе жойылған
Мүліктік түгелдеу комиссиясы инвестиция салынған кәсіпорындардағы өзгерістерді,
Төменде инвестицияларды мүліктік түгелдеу нәтижелері бойынша жасалған шоттар
Рет № Шаруашылық операцияларының мазмұны Сома, мың теңге
дебет кредит
1
1. Түгелдеу кезінде, еншілес кәсіпорынға , 200 мың
- тзейтін жазулар (қызыл жазу тәсілімен)
200,0
321
441
- дұрыс жазуы 200,0
2. Түгелдеудің нәтижесінде осы кәсіпорында, бұрын банкрот болып
400,0
334
401
3. 2 Есеп беруде инвестицияларды ашып
Шаруашылық жүргізуші субъект қаржылық есеп беру барысында өзінің
ашып көрсетуі қажет.
Сондай-ақ, пайыздар, роялтилер, дивидендтер және ұзақ және қысқа
Жылжымайтын мүлікке салынған инвестициялардың ағымдағы құны, сондай-ақ
Қорытынды
Қазақстан Республикасының заңдары экономиканың барлық саласын инвестициялық тұрғысынан
Түптеп келгенде, инвестициялардың мақсаты – жаңа технологияларды, алдыңғы
Қаржылық инвестиция өзінің пайдалану мерзіміне қарай, қысқа және
Инвестиция өзінің арналымы немесе алынған мақсаты бойынша: қаржылық
Нақты инвестициялар – бұл кәсіпорынның негізгі капиталын
Қаржылық инвестиициялар – бұл субъектінің табыс алу мақсатында
Инвестициялар есебі жайлы
Қаржылық инвестиция есебі туралы ақпарат
Қаржылық инвестициялар және оларды бағалау әдістері
Инвестиция есебі
Қаржылық есеп. Тәуелді шаруашылық серіктестіктердің инвестициялық есебі
Инвестициялар есебі туралы мәлімет
Нақты және қаржылық инвестициялардың ұғымы және олардың жіктелуі
Қаржылық инвестициялардың есебі
Инвестициялардың ұғымы және оның жіктелуі
Инвестициялардың жіктелуі және ұғымы